Mysľový Kompas

Súkromné zdravotné poisťovne na Slovensku fungujú v systéme verejného zdravotného poistenia, ktorý je prísne regulovaný štátom. Na rozdiel od komerčných poisťovní nemôžu voľne nakladať s peniazmi poistencov, investovať ich do rizikových aktivít ani používať na podnikanie mimo zdravotníctva. Väčšina financií, ktoré vyberú, musí byť použitá na úhradu zdravotnej starostlivosti. Napriek tomu však môžu dosahovať zisk – a práve tento mechanizmus je kľúčom k pochopeniu ich motivácie.

Ako vzniká zisk: Rozdiel medzi výnosmi a nákladmi

Zisk súkromnej zdravotnej poisťovne vzniká z rozdielu medzi tým, koľko peňazí vyberie na poistnom, a tým, koľko minie na úhradu zdravotnej starostlivosti. Ak poisťovňa dokáže efektívnejšie riadiť náklady, výsledkom je kladný hospodársky výsledok. Tento princíp potvrdzuje aj Úrad pre dohľad nad zdravotnou starostlivosťou, ktorý definuje zisk ako rozdiel medzi výnosmi z poistného a nákladmi na zdravotnú starostlivosť hradenú z verejného zdravotného poistenia.

Efektívne riadenie nákladov: Kľúčová konkurenčná výhoda

Motivácia poisťovní spočíva v tom, že každé zníženie nákladov na liečbu – bez obmedzenia dostupnosti starostlivosti – zvyšuje ich zisk. Poisťovne preto investujú do prevencie, telemedicíny, lepších zmluvných podmienok s poskytovateľmi či kontroly duplicitných výkonov. Prevencia je pre ne výhodná, pretože zdravší poistenec znamená nižšie budúce náklady. Telemedicína zase dokáže nahradiť časť drahých návštev ambulancií a nemocníc. Efektívne riadenie nákladov je tak jedným z hlavných nástrojov, ktorým súkromné poisťovne zvyšujú svoju ziskovosť.

Prevádzková efektivita a rezervy

Poisťovne si môžu ponechať len obmedzenú časť poistného na vlastnú prevádzku. Ak dokážu tieto náklady držať nízko, zvyšuje sa ich hospodársky výsledok. Prevádzkové náklady zahŕňajú mzdy, IT systémy, administratívu či pobočky. Okrem toho musia poisťovne vytvárať rezervy na nečakané výdavky, drahé liečby alebo výkyvy v počte poistencov. Aj tu platí, že efektívne riadenie prevádzky priamo ovplyvňuje ich výsledok.

Ostatné výnosy: Úroky a finančné operácie

Poisťovne môžu mať aj tzv. ostatné výnosy, ktoré vznikajú napríklad z úrokov na rezervách alebo z finančných operácií v rámci povolených pravidiel. Hoci tieto výnosy tvoria menšiu časť ich príjmov, prispievajú k celkovému výsledku hospodárenia.

Výplata zisku akcionárom: Hlavná motivácia súkromného sektora

Ak poisťovňa dosiahne zisk, môže ho vyplatiť akcionárom. To je zásadný rozdiel oproti štátnej VšZP, ktorá zisk nevypláca. Práve možnosť vyplácať dividendy je hlavnou motiváciou súkromných poisťovní. Napríklad Dôvera v roku 2025 vyplatila akcionárom takmer tridsať miliónov eur, čo jasne ukazuje, že efektívne hospodárenie má pre súkromný sektor reálny finančný význam.

Prečo sa oplatí byť efektívny: Viac poistencov, viac poistného

Okrem samotného zisku motivuje poisťovne aj konkurenčný boj o poistencov. Lepšie služby, rýchlejšie termíny, telemedicína či benefity zvyšujú atraktivitu poisťovne. Viac poistencov znamená viac vybraného poistného, a tým aj väčší potenciál na zisk. Súkromné poisťovne preto investujú do služieb, ktoré zlepšujú spokojnosť klientov a zvyšujú ich počet.

Záver: Zisk je výsledkom efektivity, nie voľného podnikania

Motivácia súkromných zdravotných poisťovní je jasná: efektívne riadiť náklady, poskytovať kvalitné služby, získavať nových poistencov a dosahovať zisk, ktorý môžu vyplácať akcionárom. Hoci väčšina peňazí musí ísť späť do systému, práve schopnosť hospodáriť lepšie než konkurencia je tým, čo odlišuje súkromné poisťovne od štátnej. Ich zisk nevzniká z obmedzovania starostlivosti, ale z efektívnejšieho fungovania celého procesu.

Autorská poznámka

Ak si napriek uvedeným faktom myslíte, že súkromné zdravotné poisťovne by na Slovensku nemali pôsobiť a že krajina by mala mať jednu modernú, kvalitnú štátnu zdravotnú poisťovňu, ide o legitímny názor, ktorý zdieľa časť verejnosti. Diskusia o budúcnosti zdravotného poistenia je dôležitá a prebieha v rôznych komunitách a skupinách, kde sa ľudia venujú tejto téme a hľadajú alternatívy k súčasnému modelu.

Pridajte sa do našej skupiny na Telegrame a podporte iniciatívu za lepšie Slovensko a silný štát

AIDD – AI-Driven Direct Democracy – Spoločenstvo za ochranu práv SR občanov. (je potrebné mať nainštalovaný Telegram):
https://web.tribute.tg/s/5AW

Priama podpora pre autora článku (je potrebné mať nainštalovaný Telegram):
https://t.me/tribute/app?startapp=dIAD